Freddie Mac i Fannie Mae
U procesu vlasništva nad kućom, osoba se može susresti s izrazom "hipoteka". "Hipoteka" je francuski izraz koji znači "mrtvo založno pravo". To su zajmovi koji su osigurani imovinom. Plaćanje rata vrši se tijekom određenog vremenskog razdoblja. Hipoteka osigurava obvezu onoga tko želi posuditi novac koji će biti vraćen. Za neke ljude hipoteka je najveća i jedna od najozbiljnijih financijskih obveza koje pojedinac može preuzeti. Osnovne komponente hipotekarnog zajma su: imovina, hipoteka, dužnik, zajmodavac, kamate i ovrha..
Postoji nekoliko različitih vrsta hipoteka, a sve su podložne zakonskim zahtjevima i lokalnim propisima. Ove vrste su hipoteke s prilagodljivom stopom i hipoteke s fiksnom stopom. Najčešća hipoteka koju prvi kupci kupuju je hipoteka s fiksnom stopom. Zbog njihove stabilnosti, njihova plaćanja su fiksna. A u slučaju inflacije kamatnih stopa, na hipoteku ne utječe, ali porez na imovinu i troškove osiguranja i dalje se mogu promijeniti. U hipoteci s prilagodljivom stopom početna kamatna stopa je niža, kao i mjesečna uplata što ga čini popularnim izborom. Kamatna stopa ove vrste hipoteke početno je fiksna, ali će se periodično prilagođavati ovisno o indeksu tržišta.
Pa tko drži ove sustave? Odgovor su poduzeća koja sponzoriraju vlade, zadužena za financijske usluge, poznata i kao GSE. Ovi GSE-i su korporacije koje je stvorio Kongres Sjedinjenih Država. Oni obrađuju i pomažu u poboljšanju protoka kredita u ciljanim sektorima i kako bi segmenti na tržištu kapitala postali istovremeno učinkovitiji i učinkovitiji. GSE-ovi su zaduženi za poboljšanje dostupnosti i smanjenje troškova kredita sektorima zaduživanja. Primjeri ovih GSE-ova su Fannie Mae i Freddie Mac; obojica se bave financiranjem kuća.
Fannie Mae, poznata i kao Federalno nacionalno udruženje za hipoteku, GSE je osnovana 1938. iz izmjena i dopuna Nacionalnog zakona o stambenom zbrinjavanju. Korporacija zarađuje novac posuđujući po nižim stopama, a kad je stopa viša, pozajmljuju novac. Fannie Mae kupuje hipoteke. Potom pakira i prodaje sekuritizirane hipoteke na tržištu.
Hipotekarna korporacija savezne kuće za zajmove, ili ukratko Freddie Mac, stvorena je 1970. s ciljem širenja sekundarnog tržišta hipoteka u Sjedinjenim Državama. Posao im je sličan ostalim GSE-ovima; oni kupuju hipoteke, spajaju ih i pakiraju, a zatim ih prodaju na otvorenom tržištu baš kao i Fannie Mae.
Njihove razlike proizlaze iz njihovih pravila. Fannie Mae omogućuje svojim zajmoprimacima zajam za kućno osiguranje do deset više nekretnina, dok Freddie Mac dopušta samo do četiri jedinice. Također se razlikuju u pravilima koja se odnose na iznos novca koji ima zajmoprimac kada zahtijevaju financiranje na imovini koju zauzimaju vlasnici. Fannie Mae omogućuje dvomjesečne rezerve u rukama, dok Freddie Mac treba šest mjeseci rezerve. Još jedna razlika je u mogućnostima avansa. Fannie Mae dopušta najmanje tri posto predujma, dok korisnici kredita iz Freddie Maca moraju imati najmanje pet posto predujma.
Sažetak:
1. Hipoteka osigurava obvezu onoga tko želi posuditi novac koji će biti vraćen. Za neke ljude hipoteka je najveća i jedna od najozbiljnijih financijskih obveza koje pojedinac može preuzeti. Osnovne komponente hipotekarnog zajma su imovina, hipoteka, dužnik, zajmodavac, kamate i ovrha. Postoje i različite vrste hipoteka koje postoje.
2. Poduzeća koja sponzoriraju vlada stvaraju Kongres Sjedinjenih Država kao korporacije za financijske usluge. Jedan od segmenata je segment stambenih hipoteka. Primjer ovih GSE-a koji imaju zadatak rukovanja kućištem su 3.Fannie Mae i Freddie Mac.
4.Fannie Mae i Freddie Mac su korporacije koje zarađuju novac pozajmljivanjem po nižim stopama, a kad je stopa veća, pozajmljuju novac. Oni kupuju hipoteke, zatim pakiraju i prodaju sekuritizirane hipoteke na tržištu.
5. Razlike između Fannie Mae i Freddie Maca odnose se na pravila u vezi s garancijama za zajam kuće i minimalnom količinom novca koju dužnik mora imati u ruci. Također se razlikuju u mogućnostima predujma.