Razlika između AMC i TER

AMC vs TER

"AMC" i "TER" izrazi su u području dionica i ulaganja, posebno u području naknada za fondove.

Omjer ukupnih rashoda (ukratko TER) mjerilo je za procjenu operativnih troškova fonda u obliku postotka. Naziva se i kao omjer ukupnih rashoda Uprave ili, neformalno, kao omjer rashoda. Izračun pronalaska omjera ukupnih troškova vrši se dijeljenjem ukupnih troškova fonda na njegovu ukupnu imovinu. Kvocijent ovog izračuna izražava se u postotku kao omjer ukupnih rashoda.

Ukupnu imovinu lako je znati jer postoje izjave i zapisi koji se mogu koristiti kao referenca. Međutim, ukupni troškovi su druga priča. Postoji puno komponenti koje čine ukupne troškove uzajamnog fonda. Neki od njih uključuju: naknade za upravljanje ili savjetovanje o investiranju, provizije, operativni troškovi i naknade poput administrativnih troškova, naknade za distribuciju 12b-1, trgovačke naknade, pravne takse i naknade za reviziju. Godišnja naknada za upravljanje (ili AMC) također je uključena u ukupne troškove poput ostalih troškova, kao što su registracija dionica i skrbničke naknade.

Međutim, omjer ukupnih troškova ne uključuje transakcijske naknade i naknade za izvedbu.
Važno je odrediti i znati omjer ukupnog troška uzajamnog fonda jer on pokazuje kolika je dobit, dobit ili povrat iz navedenog fonda. Jednostavno rečeno, početni povrat sredstava umanjen za omjer ukupnih troškova pokazuje ulaganje ili dobit investitora od fonda.

Ulagači više vole omjer ukupnih troškova kao tačniji oblik mjerenja u odnosu na godišnju naknadu za upravljanje. Omjer ukupnih troškova pokazuje bolju sliku u usporedbi s drugom vrstom, a AMC je samo sastavni dio ukupnih troškova. Koeficijent ukupnih troškova nije objavljen ni u jednoj izjavi ili zapisima za razliku od godišnje naknade za upravljanje.

Godišnja naknada za upravljanje jedna je od komponenti ukupnih troškova uzajamnog fonda. AMC je naknada financijske institucije ili predstavnika koji upravljaju investicijskim računima pojedinih ulagača. Naknadu za to obično naplaćuje upravitelj fonda, berzanski posrednik ili financijski savjetnik. Uobičajena stopa za godišnju naknadu za upravljanje je od 5,5 do 1,5%, ovisno o veličini ulaganja i stupnju ili važnosti savjeta koji se daju investitoru. Pod pretpostavkom da je postotak naknade najviši, uobičajena podjela naknade je sljedeća: 2/3 posto ili (1%) odnosi se na istraživanje, plaće i troškove upravljanja fondom, a ostatak (.5%) se izdvaja za tu stazu provizija za "troškove servisiranja." Staza za komisiju je kontroverzna naplata, ali kompanije za upravljanje investicijama ih plaćaju financijskim savjetnicima.

Za razliku od ukupnog omjera troškova, godišnja naknada za upravljanje objavljuje se u izvještajima i evidencijama, posebno u izvještajima koji zahtijevaju od investitora da prijavi svoju imovinu i obveze..

Sažetak:

1. Koeficijent ukupnog troška i godišnja naknada za upravljanje dva su relativna termina kada su u pitanju dionice i ulaganja.
2. Omjer ukupnih rashoda je mjerenje za utvrđivanje postotne dobiti investitora iz fonda. Suprotno tome, godišnja naknada za upravljanje samo je sastavni dio ukupnih troškova, jedan od elemenata u izračunavanju omjera ukupnih troškova.
3. Ukupni omjer rashoda predstavlja dobit od fonda i, stoga, smatra se metodom za mjerenje imovine. 4. U međuvremenu, godišnja naknada za upravljanje može se smatrati obvezom jer spada pod ukupne troškove.
5. Koeficijent ukupnih troškova daje veliku sliku uspješnosti i profitabilnosti fonda, dok godišnja naknada za upravljanje samo mali dio cjelokupne slike naknade i troškova fonda. To je također djelić onoga što investitori moraju platiti.