Razlika između sustavnog i nesistematičnog rizika

Uvijek postoji rizik koji je uključen u svaku investiciju, poput dionica ili dužnica. Dvije glavne komponente rizičnog sustavnog rizika i nesistematičnog rizika, koji u kombinaciji zajedno rezultiraju ukupnim rizikom. sustavni rizik rezultat je vanjskih i nekontrolirajućih varijabli, koje nisu specifične za industriju ili sigurnost i utječu na cijelo tržište što vodi fluktuaciji u cijenama svih vrijednosnih papira.

S druge strane, nesistemski rizik odnosi se na rizik koji proizlazi iz kontroliranih i poznatih varijabli, koje su specifične za industriju ili sigurnost.

Sustavni rizik ne može se eliminirati diverzifikacijom portfelja, dok se diverzifikacija pokazuje korisnom u izbjegavanju nesistematičnog rizika. U potpunosti pročitajte ovaj članak da biste saznali o razlikama između sustavnog i nesistematičnog rizika.

Sadržaj: Sustavni rizik vs nesistemski rizik

1. Usporedni grafikon
2. definicija
3. Ključne razlike
4. Zaključak

Usporedni grafikon

Osnove za usporedbu	Sustavni rizik	Nesistematski rizik
Značenje	Sustavni rizik odnosi se na rizik koji je povezan s tržištem ili tržišnim segmentom u cjelini.	Nesustavni rizik odnosi se na rizik povezan s određenom vrijednosnicom, tvrtkom ili industrijom.
Priroda	nekontroliran	kontrolirati
čimbenici	Vanjski faktori	Unutarnji čimbenici
utječe	Veliki broj vrijednosnih papira na tržištu.	Samo određeno društvo.
vrste	Kamatni rizik, tržišni rizik i rizik kupovne moći.	Poslovni rizik i financijski rizik
Zaštita	Raspodjela imovine	Diverzifikacija portfelja

Definicija sustavnog rizika

Pod pojmom „sustavni rizik“ podrazumijevamo varijacije u prinosu na vrijednosne papire koje proizlaze iz makroekonomskih faktora poslovanja poput socijalnih, političkih ili ekonomskih čimbenika. Takve fluktuacije povezane su s promjenama u povratu cijelog tržišta. Sustavni rizik uzrokovan je promjenama vladine politike, prirodnim činom poput prirodne katastrofe, promjenama u nacionalnoj ekonomiji, međunarodnim gospodarskim komponentama itd. Rizik može rezultirati padom vrijednosti ulaganja u određenom razdoblju. Podijeljen je u tri kategorije, koje su objašnjene kao ispod:

• Kamatni rizik: Rizik izazvan fluktuacijom kamatne stope ili kamata s vremena na vrijeme i utječe na vrijednosne papire poput obveznica i zadužnica.
• Rizik od inflacije: Alternativno poznat kao rizik kupovne moći jer nepovoljno utječe na kupovnu moć pojedinca. Takav rizik nastaje zbog porasta troškova proizvodnje, povećanja plaća itd.
• Tržišni rizik: Rizik utječe na cijene dionica, tj. Cijene će se stalno povećavati ili padati zajedno s ostalim dionicama na tržištu.

Definicija nesistematičnog rizika

Rizik koji nastaje zbog kolebanja prinosa vrijednosnog papira tvrtke zbog mikroekonomskih čimbenika, tj. Faktora koji postoje u organizaciji, poznat je kao nesistemski rizik. Čimbenici koji uzrokuju takav rizik odnose se na određenu sigurnost tvrtke ili industrije pa utječu samo na određenu organizaciju. Rizik se može izbjeći ako organizacija poduzme potrebne mjere u vezi s tim. Podijeljen je u dvije kategorije poslovnog rizika i financijskog rizika, objašnjeno pod:

• Poslovni rizik: Rizik povezan s vrijednosnim papirima, je li društvo možda ili ne može poslovati dobro. Rizik kada tvrtka posluje ispod prosjeka poznat je i kao poslovni rizik. Neki su čimbenici koji uzrokuju poslovne rizike poput promjena u vladinoj politici, porasta konkurencije, promjene ukusu i sklonosti potrošača, razvoja zamjenskih proizvoda, tehnoloških promjena itd..
• Financijski rizik: Alternativno poznat kao utjecati na rizik. Kada dođe do promjene u strukturi kapitala poduzeća, to predstavlja financijski rizik. Omjer duga i kapitala izraz je takvog rizika.

Ključne razlike između sustavnog i nesistematičnog rizika

Osnovne razlike između sustavnog i nesistematičnog rizika navedene su u sljedećim točkama:

1. Sustavni rizik znači mogućnost gubitka koji je povezan sa cijelim tržištem ili tržišnim segmentom. Nesustavni rizik znači rizik povezan s određenom industrijom ili vrijednosnim papirima.
2. Sustavni rizik je nekontroliran, dok je nesistemski rizik kontrolirati.
3. Sustavni rizik nastaje zbog makroekonomskih čimbenika. S druge strane, nesustavni rizik nastaje zbog mikroekonomskih čimbenika.
4. Sustavni rizik utječe na veliki broj vrijednosnih papira na tržištu. Suprotno tome, nesistemski rizik utječe na vrijednosne papire određene tvrtke.
5. Sustavni rizik može se eliminirati na nekoliko načina poput zaštite, raspodjele imovine, za razliku od nesistematičnog rizika koji se može eliminirati diverzifikacijom portfelja.
6. Sustavni rizik podijeljen je u tri kategorije, tj. Kamatni rizik, tržišni rizik i rizik kupovne moći. Za razliku od nesistematičnog rizika, koji se dijeli na dvije široke kategorije poslovni rizik i financijski rizik.

Zaključak

Zaobilaženje sustavnog i nesistematičnog rizika također je velik zadatak. Kako su vanjske snage uključene u izazivanje sustavnog rizika, tako su one neizbježne i nekontrolirane. Štoviše, utječe na cjelokupno tržište, ali može se smanjiti zaštitom i raspodjelom imovine. Budući da nesistemski rizik uzrokuju unutarnji faktori, tako da ga je moguće lako kontrolirati i izbjeći, u velikoj mjeri diverzifikacijom portfelja.